David¹ descubrió los burst en las cotizaciones, ambos trabajábamos en una televisión. En la señal analógica de televisión existe una salva (burst) de ondas de la frecuencia de la subportadora de color antes de la información de imagen de cada línea. En el PAL (625 líneas) tal salva era de 10 ciclos de 4,43 Megahercios. Ese burst era necesario porque en cualquier televisor a color había que poner en la misma fase un oscilador. El desfase entre la señal 4,43 Megahercios que proporcionaba el oscilador y la parte de la señal emitida con información visual daba el tono de color de cada momento.

En las cotizaciones un burst es como una pequeña montañita en la cotización, generalmente iniciando o formando parte de un una tendencia lateral. David le puso ese nombre por analogía a lo que era el burst en la señal analógica de televisión.

¿Y qué importancia tiene un burst? No mucha, pero tienen su miga. Si la cotización posterior al burst desciende de este sin haber rebasado su precio superior se esperarán caídas, por más que la cotización recupere los precios del burst o los supere al alza. Si la cotización posterior al burst asciende de él sin haber caído de su precio inferior se esperan subidas, por más que la cotización ceda a los precios del burst o por debajo de él. Claro que eso no ocurre siempre que se observa una montañita, cosa que en principio podría parecer un burst, con lo que frecuentemente aparecen confusiones. No hay modo de saber a priori cuando estamos delante de un burst.

Los burst verdaderos tienen objetivos de precio, o sea, tienen homotecias de su tamaño en precio y sus objetivos son los mismos que las mediciones que se hacen en el método de las directrices.

Pongo ejemplos recientes en nuestro IBEX.

Y pongo un tercer gráfico con dos burst en el SP 500.

En mi canal de Telegram: https://t.me/tradingfractalbolsa también está esto mismo, concretamente en el post: https://t.me/tradingfractalbolsa/798

1.- David Navarro Martínez, compañero cuando ambos trabajábamos en una televisión y amigo mío.